В каждом конкретном случае экономические результаты изменения ставки рефинансирования могут быть оригинальными, что объясняется особенностями механизма финансирования бизнеса в данной стране, степени развитости банковского и фондового рынка, уровню привлекательности валюты и доверия к ней на мировых финансовых рынках.
Помимо ставки рефинансирования, важное место в системе регулирующих ставок отводится официальной учетной ставки. Учетная ставка сопровождает операции с долговыми ценными бумагами (в первую очередь с векселями). Официальная учетная(переучетная) ставка отражает операции по переучету векселей центральным банком от коммерческих банков. Размер данные ставки, как правило, не отличается от ставки рефинансирования или очень близок ней. Операции по учету(переучету) векселей весьма важны для национальной экономики. Как правило, банк России не принимает активное участие в операциях по переучету коммерческих векселей от кредитных институтов в виду надежности данных инструментов обращения. Официальная учётная ставка - выступает как плата, взимаемая Центральным Банком при покупке у коммерческих банков ценных бумаг до наступления сроков оплаты по ним. В тоже время данная ставка является ориентиром, как для ставок по другим видам кредитов Банка России, так и для рыночных ставок. Устанавливая официальную учётную ставку, Центральный Банк РФ определяет стоимость привлечённых кредитных ресурсов коммерческими банками. Чем выше уровень учётной ставки, тем выше стоимость кредитов рефинансирования Банка России. Отсюда следует, что политика изменения учётной ставки представляет собой вариант регулирования качественного параметра денежного рынка - стоимости банковских кредитов. Посредством манипуляции с
официальной учётной ставкой Центральный Банк РФ воздействует на состояние не только денежного, но и финансового рынка. Так, рост учётной ставки влечёт за собой повышение ставок по кредитам и депозитам на денежном рынке, что, в свою очередь обуславливает уменьшение спроса на ценные бумаги и увеличение их предложений. Спрос на ценные бумаги падает как со стороны небанковских учреждений, так и со стороны кредитных институтов, поскольку при дорогих кредитах более выгодным становится прямое финансирование. Предложение ценных бумаг, в свою очередь, возрастает. Понижение официальной учётной ставки, напротив, удешевляет кредиты и депозиты, что приводит к противоположным процессам: повышается спрос на ценные бумаги, уменьшается их предложение, поднимается рыночная стоимость. Ключевая ставка — это минимальная процентная ставка, по которой (ЦБ РФ) предоставляет кредиты коммерческим банкам на срок в 1 неделю, и одновременно это максимальная ставка, по которой ЦБ РФ готов принимать от банков на депозиты денежные средства. Она играет ключевую роль при установлении процентных ставок по банковским кредитам и оказывает влияние на уровень инфляции и стоимость фондирования банков. Влияние изменения ключевой ставки на экономику, зависит от уровня «гибкости» экономической системы. Под «гибкостью» можно понимать скорость реакции рыночного предложения в ответ на изменение рыночных цен. В экономике, где рыночный механизм работает «со скрипом», из-за монополий, бюрократии, коррупции, неразвитости бизнес-инфраструктуры и пр., предприниматели отреагируют на рост спроса лишь увеличением цен (различные барьеры мешают увеличить предложение). Так что, понижение ставки процента такую экономику особенно не стимулирует, вызывая лишь рост цен. Эта же ситуация будет наблюдаться в экономике, близкой к полной занятости (видимо, поэтому Банк России всегда так неохотно понижает процентную ставку). Если же наличие ресурсов и отсутствие барьеров дает возможность предприниматели могут быстро подстроить свой бизнес под новые нужды, то понижение ставки процента вызовет рост производства. При этом, конкуренция сделает рост цен временным явлением (приток новых предпринимателей снизит цены обратно). Снижение процентной ставки также перестает стимулировать экономику при «ловушке ликвидности». Если экономические агенты ждут снижения совокупного спроса и цен, а ключевая ставку уже находится на довольно низком уровне, но дальнейшее ее снижение не имеет смысла. Банки не горят желанием давать кредиты под низкие ставки, поскольку деньги из-за дефляции (снижение цен) и так дорожают просто, находясь на счетах банка без всякого риска. Кредиты мало кто берет, так как отдавать придется подорожавшими из-за дефляции деньгами.
52. Понятие кредитной организации. Экономическая сущность и функции банков.
Понятие кредитной организации
В соответствии с российским законодательством под кредитной организацией принято понимать юридическое лицо, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности имеет право осуществлять предусмотренные законом банковские операции на основании лицензии, выданной центральным банком Российской Федерации (ст.1 ФЗ " о банках и банковской деятельности" №395-1 от 02,12,1990). Кредитная организация образуется на основе любой формы собственности как хозяйственное общество. Кредитные организации может быть и небанковская кредитная организация. По отечественному законодательству (ст.1 ФЗ " о банках и банковской деятельности" №395-1 от 02,12,1990), банк - это такая кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции:
- привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц
- размещение привлеченных средств от своего имени и за свой счёт на условиях возвратности, платности, срочности
-открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.
Из приведенного определения видно, что основным назначением банков в современной экономике является финансовое посредничество в перемещении денежных средств между различными участниками экономических отношений. Небанковская кредитная организация- это специализированный институт, имеющие право осуществлять отдельные банковские операции, предусмотренные российским законодательством. Банк России устанавливает допустимые сочетания банковских операций для каждой небанковской кредитной организации (ст.1 ФЗ " о банках и банковской деятельности" №395-1 от 02,12,1990).
Экономическая сущность и функции банков
В современном обществе банки занимаются различными видами операций. Они не только организуют денежный оборот и кредитные отношения. Через них осуществляются финансирование народного хозяйства, купля-продажа ценных бумаг, а в некоторых случаях посреднические сделки и управление имуществом. Кредитные учреждения консультируют, участвуют в обсуждении законодательных и народнохозяйственных программ, ведут статистику, имеют свои подсобные предприятия. Создается впечатление не о специфике, а о многоликой сути банка. В разряд его деятельности подключаются такие ее виды, которые могут выполнять и другие учреждения.
К раскрытию сути банка можно подойти с двух сторон: с юридической и экономической. В первом случае исходное значение приобретает понятие «банковские операции». В их перечень входят те, которые в соответствии с законодательством относятся исключительно к банковской деятельности.
При всей важности юридического аспекта проблема сущности банка остается открытой. Выяснение сущности — это не только соотношение деятельности банка с законом. Не юридический закон определяет сущность банка как такового, не операции, разрешенные
ему выполнять, а экономическая сторона дела, природа банка, дающая ему законодательное право осуществлять соответствующие сделки.
В процессе анализа сущности банка важно не потерять исторические закономерности, учесть устойчивые, традиционные сделки, отмеченные ранее (сохранная операция, обмен валют, кредитование, расчеты), выделить, с другой стороны, те из них, которые привнесены экономической конъюнктурой, особенностями определенного этапа общественного развития. В целом познание сущности банка, как и любого другого явления, требует ответа не на вопросы о том, чем он занимается, какие операции выполняет или выполнял, а о том, какими он обладает качествами, выражающими его существенную определенность и обособленность.
С учетом анализа специфики банка, его основы и структуры банк можно определить, как предприятие или денежно-кредитный институт, осуществляющие регулирование платежного оборота в наличной и безналичной формах.
Функции банка:
1. Стимулирование сбережений и формирования накоплений в обществе. Сбережения и накопления- неотъемлемый атрибут современной экономики. Они создают базу для проведения широкого спектра инвестиционных операций, а, следовательно, предопределяют темпы, направление и интенсивность общественного прогресса. Основы современной системы сбережения служит депозитный процент, получаемые собственниками средств для хранящиеся В Кредитном институте ресурсы. Банки проводят гибкую процентную политику, стремясь привлечь оптимальное количество ресурсов для полноценного и удовлетворения спроса на кредит со стороны своих клиентов. Важным условием для успешного привлечения средств становится уровень их сохранности. Вкладчик кредитного института должен быть уверен в том, что сможет вернуть обратно не только свой вклад, но и получить обещанный процентный доход. Какие гарантии должна предоставлять государство в лице Центрального банка, проходящего лицензирование банковской деятельности и осуществляющего надзор за деятельностью кредитных организаций. Немаловажное значение имеет информированные вкладчиков в состояние банка. Надёжный кредит институт, проводящие сбалансированную с точки зрения риска в кредитную и инвестиционную политику, обеспечивает доступ к информации о своей деятельности.
2. Осуществление безналичных расчетов в экономике. Расчёты сопровождают все хозяйственные сделки. В современной экономике все системы безналичных расчетов подразделяются на три уровня: - расчёты хозяйствующих нефинансовых субъектов- резидентов внутри национальной экономической системы; - межбанковские расчёты; - международные расчёты нефинансовых субъектов- нерезидентов. Каждый уровень предполагает свои способы регулирования, собственную правовую базу и контрольные аппарат. Но объединяет их одно- банк, институт, проводящие данные платежи. Необходимым условием реализации данной функции банка является обязательство всех юридических лиц, независимо от организационно-правовых форм и сферы деятельности, хранить свободные денежные средства в учреждениях банков. Средства размещаются на договорных условиях, включающих соблюдение интересов как самих владельцев счетов, так и кредитных институтов, открывающих данные счета. Списание денежных средств со счёта клиента осуществляется банком лишь по распоряжению владельца. Без согласия плательщика может быть произведено списание средств только в случаях, предусмотренных законодательством или отдельным договорам, заключаемым между банком и клиентом. Банки не могут ограничивать права владельца счёта распоряжение
находящимися на нём средствами и вмешиваться в договорные отношения, складывающиеся между иными участниками хозяйственных сделок. Участники хозяйственных операций в праве самостоятельно избирать формы безналичных расчетов не отражаются выборах заключаемых договоров. Банки обязаны проводить платежи в установленные сроки, в точном соответствии с заключенными договорами и инструктивно-нормативными документами, действующими на территории Российской Федерации. Такой подход позволяет хозяйствующим субъектом рационально расходовать имеющиеся оборотные средства, полноценно контролировать входящие исходящие денежные потолки, а также получать дополнительный доход при размещении временно свободных средств как-нибудь депозитных счета в банковском секторе, так и на иных носителях, не связанным с деятельностью кредитных институтов.
3. Посредничество в кредите. В данном случае банки выступают посредниками между собственниками временно свободных денежных ресурсов и тем, кто нуждается в средствах. Банковское кредитование осуществляется на основе возвратности, срочности, платности, обеспеченности и целевого характера выдаваемые ссуды. Банковский кредит является одной из основных форм кредита в современном обществе. В основе перераспределения денежных ресурсов, проходящего в процессе кругооборота капитала действующего предприятия, лежит прибыльность. Возможность получения дополнительной прибыли стимулируют владельцев средств к размещению и в банке, а банк, в свою очередь, к предоставлению кредита клиентам. Конкретным проявлением платы за временно свободные денежные ресурсы становятся ссудный процент. Он отражает отношения, складывающиеся между кредитором и заемщиком в процессе движения ссудного капитала (ссуженной стоимости). При помощи ссудного процентов происходит перераспределение чистого дохода, полученного в отраслях материального производства, между ними и сферы нематериального производства. При этом заемщик, вынужденный выплачивать кредитору определенную сумму за пользование кредитом, вынужден следить за эффективностью и срочности вложения этих средств. Перераспределять ресурсы в экономической системе, банки способствует сокращению рисковых для инвесторов. Кредиту и широкий Круг элементов, представляющих разные отрасли и сферы деятельности, а зачастую и разные банки, банки способствуют диверсификации рисков как по территориальному, так и по отраслевому признаку.
4. Посредничество в операциях с ценными бумагами. Банк может осуществлять выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и на операции с ценными бумагами, выполняющими функцию платежного документа. Кроме того, кредитный институт может проводить сделки с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и банковские счета, а также с иными ценными бумагами, осуществление операций с которыми не требуют получения социальной пенсии в соответствии с действующим законодательством. Всё шире в практике российских банков применяется в доверительное управление пакетами ценных бумаг по договору с физическими или юридическими лицами. Кредитная организация имеет право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии с Федеральными законами.
5. Создание кредитных инструментов обращения. В результате проводимых банками операций, создаются группы финансовых инструментов, способных изменять наличные деньги в расчетах. Как следствие - возрастает Общая масса платежных инструментов в экономике. Банки осуществляют все вышли новые операции в комплексе, обобщая значительный Пласт экономической, правовой и иной информации, при этом основная цель деятельности кредитного института- получение максимальной прибыли, так как банк является самостоятельным хозяйствующим субъектом. Вместо банков в экономической системе настолько важно, что в обществе не может относиться к ним как к рядовым
коммерческим структурам, ориентированный исключительно на получение прибыли. Поэтому принято рассматривать кредитные институты с позиции социального партнерства. С учетом сказанного банк может рассматривать как важный социальный институт, ведущее самостоятельную коммерческую деятельность.
53. Сущность и принципы деятельности банков в рыночной системе.
Определяя сущность банка, следует рассмотреть круг исполняемых им операций, оценить место банка в хозяйстве, что позволит проанализировать реальную деятельность конкретных финансовых учреждений. Сущность всех элементов банковской системы едина и не зависит от определенного предмета рассмотрения: коммерческий или эмиссионный, специализированный или универсальный, частный или государственный, межрегиональный или местный банк. Хотя, это не означает, что на практике все эти банки одинаковы. Напротив, они имеют свои особенности, которые отражают многообразие элементов банковской системы.
При всем единстве сущности банка на практике функционирует множество их видов. По характеру выполняемых операций различаются универсальные и специализированные банки. По типу собственности банки классифицируются на государственные, акционерные, кооперативные, частные и смешанные. По масштабам деятельности выделяются банковские консорциумы, крупные, средние и малые банки. По среде обслуживания банки можно подразделить на региональные, межрегиональные, национальные и международные. По числу филиалов банки подразделяются на без филиальные и многофилиальные. В зависимости от обслуживаемых банками отраслей их можно подразделить на многоотраслевые и обслуживающие преимущественно одну из отраслей. Однако, прежде всего различают эмиссионные и коммерческие банки.
Банковская деятельность — это деятельность денежно-кредитного института в сфере экономических отношений. От результатов деятельности банков зависит не только развитие экономики страны, но социальная атмосфера в обществе. Общеэкономические и банковские кризисы приводят к значительным убыткам, банкротству предприятий и кредитных организаций, обесценению или утрате накоплений и вкладов граждан и, как следствие, к возникновению напряженности в общественных отношениях, снижению имиджа банка как социально-экономического института. Именно поэтому деятельность банков имеет заметный социальный оттенок. Будучи частью экономических отношений, деятельность банков определяется ее содержанием и степенью развитости товарно-денежных отношений. Чем выше уровень этих отношений, тем разнообразнее и содержательнее она становится.
Деятельность банка как выражение его экономических отношений с клиентами определяется также его сущностью, функциями и назначением (ролью) в экономике. Это означает, что банковская деятельность имеет определенные особенности.
1. Банк работает в сфере обмена, а не в сфере производства. Косвенно, конечно, затрагивается и производство, поскольку банк обслуживает разнообразные производственные потребности (накопление производственных материалов, приобретение новой техники и оборудования), но сам процесс отражает деятельность экономических субъектов по перераспределению (обмену) созданных материальных благ.
2. Банк — это в определенном смысле торговый институт. Мотивы торговли (коммерции) преобладают в его деятельности. Не будучи собственником денежных средств, отражающих движение материальных потоков, банк «покупает» их и «продает» другим экономическим субъектам. Вся его «алхимия» заключена в покупке ресурсов по одной цене и продаже по другой, более дорогой цене.
3. Банк — это коммерческое предприятие. Операции как эмиссионных, так и коммерческих банков совершаются на платной основе. За предоставляемые кредиты они получают ссудный процент, за расчетные, кассовые и другие операции, выполняемые по поручению своих клиентов, — определенную комиссию.
4. Деятельность банка носит предпринимательский характер. Благодаря банку бездействующие капиталы одних экономических субъектов начинают «работать» у других. Благодаря энергии перераспределения капиталов между экономическими субъектами, отраслями, территориями и странами банки усиливают производительное движение материальных, трудовых и денежных ресурсов, содействуют реализации различных экономических проектов.
5. Банк — это не только коммерческое предприятие, но и общественный институт. Банк помогает соблюдать общественные интересы, работает для удовлетворения общественных потребностей, при этом банковская деятельность носит не политический, а экономический характер. Работая в сфере обмена, банк действует как производительный институт, осуществляющий регулирование денеж-ного оборота в наличной и безналичной формах.
Принципы деятельности банков в рыночной системе:
1. Банк работает в пределах реально привлеченных ресурсов. Банки осуществляют широкий Круг операций по привлечению и размещению денежных средств при проведении обязательного условия: все сделки, связанные с проведением платежей (/ как своих, так и по поручению клиента), выдачей кредита или получение наличности (банкнот и монет) могут осуществляться только в пределах суммы, имеющиеся у банка на корреспондентском счете в Центральном банке или иных кредитных институтов. Следует признать, что у банков имеется возможность проведения ряда операций, связанных с созданием дополнительных (по сравнению с имеющимися финансовыми ресурсами) платежных инструментов экономики. Однако перечень таких сделок невелик и жестко контролируется центральным банком. В процессе деятельности банки вынуждены существенное внимание уделять риском и методам их хеджирования. Значительная часть активных операций связанных с выдачей кредитов, которые подразделяются на группы в зависимости от надежности заемщиков. В случае выдачи кредита с повышенным риском банк обязан принять меры по предотвращению возможных финансовых потерь, если заемщик не исполнить обязательства по своевременному и полному погашению ссуды. Кроме того, активные и пассивные операции банка должны сочетаться по ряду характеристик: сроки, величина процентной ставки, чувствительность к рыночной конъюнктуре и др. Все эти вопросы решаются в процессе регулирования банковской деятельности со стороны Центрального банка, которое разрабатывает комплекс нормативов, обязательных для исполнения на территории страны всеми кредитными институтами. Другим важным аспектом банковской деятельности является обеспечение собственной ликвидности. Ликвидность банка отражает способность кредитного института своевременно выполнять собственные обязательства перед вкладчиками. В этой связи банк может хранить часть собранных депозитов в ликвидной форме (в виде остатков средств в кассе и на корреспондентских счетах) или переводить отдельные статьи активов в денежные средства (как правило, это касается пакетов государственных ценных бумаг). Оценка ликвидности каждого конкретного банка занимается Центральный банк с целью поддержания доверия к кредитной системе страны в целом. Отказ от погашения своих обязательств даже одним банком может спровоцировать недоверие со стороны населения и деловых кругов по всем отечественным кредитным организациям, что может существенно ослабить позиции национальной денежной единицы как на мировых
валютных рынках, так и внутри страны. К тому же не возврат средств вкладчикам может привести к их банкротству. Вместе с тем следует отметить, что банки самостоятельное проведение как активных, так и пассивных операций при условии Четкого исполнения законодательных и иных конструктивных требований. Центральный банк проводит постоянный мониторинг банковской системы на основе отчётности, получаемой от каждой кредитной организации. Российское законодательство предписывает каждому банку предоставлять информацию о своей деятельности в открытой печати в следующие сроки: - ежеквартально- бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках, информацию об уровне достаточности капитала, увеличение резервов на покрытие сомнительных ссуд и иных активов; - ежегодно- бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках заключением аудиторской фирмы об их достоверности. Кредитная организация обязана по требованию физического или юридического лица представить копию лицензии на осуществление банковских операций, копии иных выданных разрешений, если необходимость получения указанных документов, предусмотренных Федеральными законами, а также ежемесячные бухгалтерский баланс за текущий год. Заведения физических и юридических лиц в заблуждение путем не предоставленной информации либо путем предоставления недостоверной или неполной информации кредитной организации несет ответственность в соответствии с законом.
2. В своей деятельности банк обязан руководствоваться нормами закона, строго соблюдать правила и нормативы, устанавливаемые контролирующим и регулирующими органами. Данный принцип логически вытекает из предыдущего. Важное место, занимаемое банковская система в современной экономике, предполагает необходимость применения к ней целого комплекса мер надзора и контроля, целью которого является обеспечение возвратности банковских депозитов и бесперебойности, проводимые в безналичных расчетах. Правовое регулирование банковской деятельности регламентируется Конституцией Российской Федерации, Федеральными законами " о банках и банковской деятельности" и "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", а также другими Федеральными законами и нормативными актами Банка России. Главным органом регулирования банковской деятельности является Банк России, который осуществляет государственную регистрацию кредитных организаций и ведет книгу государственной регистрации кредитных организации, а также осуществляет лицензирование от данного вида деятельности. Банк России устанавливает обязательные для всех кредитных организаций правила проведения банковских операций, бухгалтерского учёта и отчётности, организации внутреннего контроля, составления и представления бухгалтерской и статистической отчётности, а также другая информация, предусмотренные федеральными законами. Для осуществления своих функций Банка России имеет право запрашивать и получать у кредитных организаций необходимую информацию об их деятельности, требовать разъяснений по полученной информации. Случаи нарушения федеральных законов, нормативных актов и предписаний Банка России, устанавливаемых обязательных нормативов, непредставление информации, представления неполной или недостоверной информации, а также совершение действий, создающих реальную угрозу интересам вкладчиков и кредиторов, Банк России имеет право в порядке надзора применять к кредитной организации санкции, вплоть до отзыва лицензии. Банк России может отозвать у кредитной организации лицензию на осуществление банковских операций в следующих случаях:- установления недостоверности сведений, на основании которых выданы указана лицензия;- задержки начала осуществления банковских операций, предусмотренных этой лицензии, более чем на 1 год со дня его выдачи;- установление фактов в существенной недостоверности отчетных данных;- задержки более чем на 15 дней представление ежемесячной отчётности( отчётной документации);- осуществление, в том числе однократного, банковских операций, не предусмотренных указанными лицензией;- не исполнения