2. Беспроцентное хранение средств на корреспондентских счетах в РКЦ возможно компенсировать принятием их остатка в зачет сумм, депонируемых в фонде обязательных резервов, что в значительной степени расширит возможности коммерческих банков в области маневрирования свободной денежной массой.
3. Для уменьшения количества денежных средств, находящихся в расчетах Центрального Банка, целесообразно введение в платежные документы реквизита "дата валютирования", определяющего момент передачи собственности на переводимые суммы от плательщика к получателю.
4. Изучение документооборота в расчетах через РКЦ и его нормативно-правового обеспечения позволяет сделать вывод о необходимости четкого распределения ответственности за переводимые средства между Банком России и коммерческими банками. Основываясь на международных стандартах для систем финансовых переводов, предлагается возложить на коммерческие банки ответственность за своевременное доведение платежных инструкций до РЦИ, либо РКЦ; Центральный Банк должен нести ответственность за своевременную доставку платежа внутри своей системы.
Необходимость существования кредита определяется следующими причинами:
· для физических лиц – желание иметь определенные блага сегодня, а рассчитываться за них в течение определенного периода;
· для юридических лиц – необходимость оборотных средств (наличие сырья, материалов, полуфабрикатов), погашение задолженности, создание или расширение предприятия (потребность в инвестициях);
· для государства – покрытие дефицита бюджета путем выпуска ценных бумаг, общенациональные программы.
Возможность существования кредита в экономике определяется кругооборотом стоимости между сферами производства и обращения. Кроме того, причинами существования кредита являются:
· формирование временно свободных ресурсов в виде амортизационных отчислений (со времени начисления до момента использования они становятся временно свободными);
· чистая прибыль предприятия, из которой формируются резервы и средства на расширение производства в будущем;
· возможный временной разрыв между моментом получения выручки товаропроизводителем и необходимостью вложения средств в новый производственный цикл;
· сбережения и накопления населения.
Чаще всего авторы называют следующие функции кредита:
1. Аккумуляция временно свободных денежных средств – позволяет формировать финансовую основу для расширенного воспроизводства в экономике. С помощью этой функции реализуется возможность кредита.
2. Перераспределительная функция – ключевая (ее выделяют все экономисты). Через реализацию этой функции происходит перетекание капитала в территориально-отраслевом разрезе экономической системы на рыночных принципах (в отличие от сферы финансов, где средства перемещаются на основе административных методов управления).
3. Замещение наличных денег и сокращение издержек обращения – выполняется как эмиссионным банком страны, так и коммерческими банками (в основном последними) через выпуск векселей, чеков и обращающиеся депозиты.
Во-первых, природа кредитной сделки, основанная на временном заимствовании чужой собственности, обуславливает необходимость материальной ответственности се участников за выполнение взятых на себя обязательств.
Во-вторых, обязательным условием возникновения кредита является совпадение экономических интересов кредитора и заемщика. Кредитор должен быть в равной мере заинтересован в выдаче кредита, как заемщик — в его получении.
Позиция Марамыгина:
Сущность кредита заключается в роли, которую он выполняет, а именно с помощью него осуществляется перераспределение денежной массы в экономике, т.е. деньги, высвободившиеся у одних экономических субъектов, выступают источником кредитных ресурсов для других участников экономических отношений, у которых при этом возникает потребность в кредите.
В результате кредитного взаимодействия ускоряется производственный цикл, а также сокращается время на удовлетворение потребностей предприятий и отдельных граждан.
Сущность кредита так же раскрывается через его определение: кредит – это предоставление денежных средств заемщику в размере и на условиях, предусмотренных договором, с обязательством заемщика возвратить полученную денежную сумму и уплатить проценты на нее (ст. 819 ГК РФ). т.е., юридическая трактовка кредита уже, чем экономическая и предусматривает только денежный заем.
Принципы кредита:
1. Возвратность возвратное движение ссуженной стоимости - отличие кредита от других экономических категорий.
2. Срочность ссуженная стоимость будет возвращена в установленный срок.
3. Платность означает право кредитора на получение с заемщика процентов на сумму займа в размерах и в порядке, определенных договором.
4. Обеспеченность. Кредитор может потребовать гарантий исполнения заемщиком взятых обязательств.
4.1 Первичное обеспечение кредита - денежный поток заемщика.
4.2 Вторичное обеспечение: залог, гарантия, поручительство, страхование.
5. Целевой характер использования использование кредита только на те цели, на которые испрашивался.
В теории кредита, судя по всему, существует определенное единство взглядов относительно принципов кредита, потому что большинство экономистов схожи во мнении в данном вопросе а основные отличия, в основном, в их количестве. Так, Кушнир И.В. выделяет те же принципы кредита:
• Возвратность: является той особенностью, которая отличает кредит как экономическую категорию от других экономических категорий товарно-денежных отношений. Без возвратности кредит не может существовать, поэтому возвратность является неотъемлемой частью кредита, его атрибутом.
Возвратность и срочность кредитования обусловлены тем, что банки мобилизуют для кредитования временно свободные денежные средства предприятий, учреждений и населения. Эти средства не принадлежат банкам, и в конечном итоге они, придя в банк с различных сегментов рынка, в них и уходят, образуя при этом кругооборот денежных потоков. Главная особенность таких средств состоит в том, что они подлежат возврату владельцам, вложившим их в банк на условиях срочных депозитов.
• Срочность: представляет собой необходимую форму достижения возвратности кредита. Принцип срочности означает, что кредит должен быть не просто возвращен, а возвращен в строго определенный срок, т. е. в нем находит конкретное выражение фактор времени. Следовательно, срочность есть временная определенность возвратности кредита. Срок кредитования является предельным временем нахождения ссуженных средств в хозяйстве заемщика и выступает той мерой, за пределами которой количественные изменения во времени переходят в качественные. Если нарушается срок пользования ссудой, то искажается сущность кредита, он теряет свое подлинное назначение.
• Платность;
• Дифференцированность: коммерческие банки не должны однозначно подходить к вопросу о выдаче кредита своим клиентам, претендующим на его получение. Дифференциация кредитования должна осуществляться на основе показателей кредитования, под которым понимается финансовое состояние предприятия, дающее уверенность в способности и готовности заемщика возвратить кредит в обусловленный договором срок. Степень кредитоспособности (или уровень кредитоспособности) клиента является показателем индивидуального или частного кредитного риска для банка, связанного с конкретным клиентом, конкретной ссудой, выданной клиенту.
• Обеспеченность;
• Целевое использование.
Юрий Корчагин выделяет всего четыре принципа:
- срочность возврата: это необходимость достижения возврата кредита в установленный срок.
- дифференцированность: означает индивидуальный подход к заемщикам.
- обеспеченность: означает наличие у заемщика юридически оформленных обязательств, гарантирующих своевременный возврат кредита: залогового обязательства, договора-гарантии, договора-поручительства.
- платность: означает получение определенной платы кредитором за пользование кредитом.
Позиция Марамыгина:
Функции кредита:
1. Аккумуляция временно свободных денежных средств. Формируется финансовая основа для расширенного воспроизводства в экономике, ускоряется процесс концентрации капитала
2. Замещение наличных денег и сокращение издержек обращения выполняется как эмиссионным банком страны, так и коммерческими банками
3. Перераспределительная функция способствует переливу денежных средств между различными отраслями экономики ввиду различной нормы рентабельности капитала.
В результате:
· свободные денежные средства преобразуются в реально функционирующий капитал;
· поддерживается уровень реального производства вне зависимости от скорости обращения капитала в сферах производства и обращения;
· стимулируется научно-технический прогресс во всех сферах деятельности общества.
В теории кредита нет единства взглядов относительно количества и содержания функций кредита. Так, Белоглазова Г.Н. выделяет следующие:
• Благодаря перераспределительной функции кредита происходит перераспределение стоимости. Оно может происходить на различных уровнях отраслевых, территориальных, предприятий, выступающих в качестве субъектов кредитных отношений. Речь идет о перераспределении временно высвободившейся стоимости, что и предполагает условия возврата.
• Функция создания кредитных орудий обращения связана с возникновением банковской системы. Хранение денег на счетах в банках позволило осуществлять безналичные расчеты за товары и услуги, по денежным обязательствам, зачетам взаимной задолженности, что значительно сократило налично-денежный оборот, а следовательно, и издержки обращения, связанные с изготовлением, пересчетом, перевозкой и охраной наличных денег.
Белотелова Н.П. выделяет следующие основные функции кредита: перераспределительная и функция замещения наличных денег кредитными операциями.
• Перераспределительная функция кредита. С помощью кредита происходит перераспределение ценностей. Данная функция кредита проявляется как при привлечении средств, так и при их размещении, т. е. посредством кредита происходит распределение денежных средств на возвратной основе. Перераспределительная функция четко проявляется в процессе предоставления средств предприятиям и организациям для удовлетворения их временных потребностей в денежных ресурсах. Так субъекты хозяйствования обеспечиваются необходимым оборотным капиталом и ресурсами для инвестиций.
• Функция замещения денег кредитными операциями. Данная функция связана со спецификой современной организации денежного оборота, его функционированием в основном в безналичной форме, поскольку основная часть расчетов и предоставление кредита осуществляются посредством расчетных операций с использованием банковских счетов. Помещая и храня деньги в банке, клиент тем самым вступает в кредитные отношения с ним и, кроме того, создает условия для замены наличных денег в обороте кредитными операциями в виде записей по банковским счетам. Становится возможным предоставление ссуды и возврат ее в безналичном порядке, что позволяет сократить налично-денежные платежи, улучшить структуру денежного оборота. Функцию замещения наличных денег признает большинство экономистов, но наиболее распространенной ее трактовкой является замещение действительных денег кредитными орудиями обращения и кредитными операциями.
Также некоторые экономисты, помимо перечисленных выше функций, выделяют следующие:
- пополнения оборотных средств экономических агентов (за счет краткосрочных кредитов фирмы и другие экономические агенты пополняют свои оборотные средства);
- регулирования объема совокупного денежного оборота (помощью экономических инструментов ЦБ (ставка рефинансирования, нормы банковских резервов и др.) регулирует через влияние на цену банковских кредитов объем совокупного денежного оборота);
- эмиссионную функцию (эмиссионная функция кредита проявляется в том, что в процессе кредитования создаются платежные средства за счет эффекта банковского мультипликатора, а также вексельного кредитования);
- контрольную функцию (контроль за экономическим состоянием заемщика, контроль за всеми стадиями движения кредита, контроль за расходованием средств в соответствии с кредитным договором);
Единство и связь таких категорий, как кредит, деньги, финансы, цена, капитал обусловлены:
• функционированием их на базе товарного производства, движения стоимости в воспроизводственном процессе;
• развитием этих категорий под определяющим воздействием общих для них экономических законов товарного производства;
• единством воспроизводственного процесса. Принадлежность к разным фазам воспроизводства не исключает общности возникающих в них отношений, так как это фазы единого процесса.
Общность кредита и денег проявляется в том, что погашение долговых обязательств осуществляется в основном в денежной форме, и при этом деньги в качестве средства платежа и кредит функционируют в единстве. Взаимодействие этих категорий усилилось с появлением кредитных денег — в современных условиях кредит является основным источником роста совокупной денежной массы.
В то же время деньги и кредит выражают разные экономические отношения: если в сделке купли-продажи субъектами являются продавец и покупатель, то в сделке ссуды — кредитор и заемщик; при этом участники указанных сделок имеют различные экономические интересы, по-разному соподчиняются. Отличия проявляются и в характере движения объекта отношений: при покупке товара имеет место встречное движение стоимости между участниками сделки, при кредитовании — возвратное.
Деньги опосредствуют разные экономические отношения, поэтому следует различать деньги и денежную форму других экономических отношений, в частности кредитных. Кроме того, кредит предоставляется не только в виде суммы денег, но и в виде товарной массы, то есть формы движения кредита и денег существенно различаются.
Деньги в функции средства платежа и кредит не являются тождественными понятиями. Назначение указанной функции денег значительно шире. Как средство платежа они выступают не только в кредитных сделках, но и в различного рода финансовых операциях (выплата заработной платы, пенсий, стипендий, оплата услуг и т.п.). Также функция средства платежа реализуется только в момент погашения долгового обязательства, в то время как в кредитной сделке платеж является лишь одним из этапов движения ссуженной стоимости.
Эмиссия денег и кредитование не представляют собой единый процесс, так как эмиссия может осуществляться не только при предоставлении кредита, но и в случае покупки центральным банком иностранной валюты или золота.
Кредит и финансы тесно взаимодействуют между собой: на основе кредита аккумулируются временно свободные финансовые ресурсы; кредит используется для финансирования бюджетного дефицита; кредит способствуют созданию дополнительного дохода общества, часть которого аккумулируется в государственном бюджете. В связи с этим некоторые отечественные экономисты придерживаются расширительной трактовки финансов, в которой кредитные отношения рассматриваются как часть финансовых отношений, то есть утверждается тождественность кредита и финансов.
Однако кредит и финансы существенно различаются. Кредит выражает отношения по поводу возвратного движения стоимости, а финансовые отношения возникают на базе безвозвратного распределения и перераспределения средств. У этих стоимостных категорий различаются характер субъектов, цель и направление движения объекта отношений. Кроме того, если кредит отражает движение стоимости в денежной и товарной форме, то финансы — только в денежной.
Неодинакова и природа кредитных и финансовых ресурсов. Источником финансов является часть доходов хозяйствующих субъектов и физических лиц. Государство аккумулирует их через фискальную систему независимо от того, насколько в них нуждается плательщик налогов. Финансовые ресурсы, в отличие от кредитных, не являются временно свободными средствами плательщиков, их распределение и перераспределение сопровождается сменой собственников этих ресурсов. Различие проявляется и в том, что в качестве источника кредита выступает не только временно свободная часть национального дохода, но и накопления прошлых лет, причем как в денежной, так и товарной формах.
Кредит и цена тоже взаимодействуют между собой. Посредством цены происходит выражение ссуженной стоимости в денежной форме, обеспечивается эквивалентность в кредитных отношениях. Кроме того, получив кредит в форме определенной суммы денег, заемщик использует ее в своем хозяйственном обороте, закупая по определенным ценам сырье, материалы и т.п.