Дипломная работа: Анализ денежных потоков экономического субъекта на примере ООО "Сибдорстрой"
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
52
– увеличение оттока денежных средств на 1 рубль притока от
инвестиционной и финансовой деятельности с 0,3 до 3,5 оборота (+3,2
оборота);
– уменьшение притока денежных средств на один рубль оттока
денежных средств по инвестиционной и финансовой деятельности с 0,07 до
0,03 оборотов (-0,04 оборота);
– увеличение оттока денежных средств по основной деятельности на
один рубль совокупного чистого денежного потока с 55 до 11 оборотов с 12 до
31 оборота (+19 оборотов).
Итак, полученная информация позволяет сконцентрировать внимание
руководителей ООО «СибДорСтрой» на наиболее «узких» местах
функционирования и управления хозяйственной системой, как недостаточная
эффективность управления денежными потоками, обусловившей в течение
двух лет превышение оттока денежных средств над их притоком по
финансовой деятельности и в целом по чистому потоку.
И в то же время, следует отметить наличие свободного остатка
денежных средств и чистых денежных потоков.
В ООО «СибДорСтрой» не уделяется должного внимания денежным
потокам, их планированию, поэтому сложно точно прогнозировать кассовые
разрывы и это приводит к тому, что в конце месяца не оказывается денежных
средств, чтобы оплатить счета поставщиков.
Руководство ООО «СибДорСтрой» обещает оплатить текущие счета в
следующем месяце из новых поступлений, но из-за отсутствия системы
планирования денежных потоков нет уверенности в том, что такая ситуация не
повторится.
В 2016 году наблюдалась более тяжёлая ситуация, когда руководство
ООО «СибДорСтрой» было вынуждено часто пользоваться овердрафтом и из-за
несоблюдения условий его применения банк намеревался расторгнуть договор
об овердрафте. В результате были задержки платежей за поставку материалов и
сырья для ООО «СибДорСтрой».
53
Подводя итог анализа денежных потоков ООО «СибДорСтрой» за 2015-
2016 годы отмечается, что они распределены неравномерно по месяцам, по
кварталам и по годам, то есть периодически экономический субъект имеет то
дефицит, то избыток денежных средств и определенной закономерности по
месяцам не прослеживается, хотя квартальные значения коррелируют между
собой. Такое изменение денежных потоков указывает на непредсказуемость,
сложность прогнозирования поведения денежных потоков в
ООО «СибДорСтрой» и на недоработки в системе управления денежными
потоками.
Таким образом, отмечается, что в ООО «СибДорСтрой» система
управления денежными потоками несовершенна.
Основные проблемы, выявленные в результате анализа денежных
потоков ООО «СибДорСтрой»:
– снижение чистого денежного потока в 2016 г. в сравнении с 2015 г.
– отрицательный совокупный денежный поток по финансовой
деятельности 2016 г.
– неравномерность динамики потоков и оттоков по текущей,
инвестиционной и финансовой деятельности;
– неравномерность структуры денежных потоков по видам
деятельности;
– увеличение коэффициента обеспеченности денежных средств,
указывающего на замедление их оборачиваемости;
– расширение зоны недостаточности денежных средств.
54
ГЛАВА 3. ПУТИ ОПТИМИЗАЦИИ ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ
ООО «СИБДОРСТРОЙ»
3.1. Мероприятия по оптимизации денежных потоков
Подводя итог исследованию денежных потоков ООО «СибДорСтрой» за
2015-2016 гг. отметается, что они распределены неравномерно по месяцам, по
кварталам и по годам, то есть периодически экономический субъект имеет то
дефицит, то избыток денежных средств. Определенной закономерности по
месяцам не прослеживается, хотя квартальные значения коррелируют между
собой. Такое изменение денежных потоков указывает на непредсказуемость,
сложность прогнозирования поведения денежных потоков в
ООО «СибДорСтрой». Существуют недоработки в системе управления
денежными потоками наблюдаемого экономического субъекта.
В ООО «СибДорСтрой» система управления денежными потоками
несовершенна, что связано с отсутствием таких функций у главного бухгалтера
и необходимых программных средств.
Неэффективное управление денежными потоками снижает степень
финансовой и производственной гибкости экономического субъекта, так как
приводит к:
– проблемам в оперативном управлении, особенно с точки зрения
сбалансированности поступлений и расходования денежных средств;
– уменьшению объемов продаж и увеличению затрат за счет неумелого
маневрирования ресурсами экономического субъекта;
– снижению эффективности управления долговыми обязательствами и
стоимостью их обслуживания, и, следовательно, к сложностям в переговорах с
кредиторами и поставщиками;
– невозможности оценки эффективности работы каждого из
подразделений экономического субъекта, его финансового состояния в целом;
55
– снижению ликвидности экономического субъекта, которое может
привести к кризису из-за возникшей неплатежеспособности.
Для непрерывного развития ООО «СибДорСтрой» нужны денежные
средства для покрытия различных обязательных затрат. Состояние
экономического субъекта, когда чем больше денежных средств на счете, в
кассе, не является оптимальным.
Значительные остатки денежных средств на счетах в кассе и в банке
экономического субъекта означают, что временно эти денежные средства не
работают. Это тормозит развитие бизнеса, поэтому главной целью управления
денежными потоками является оптимизация их величины, установление такой
суммы, которая обеспечивала бы эффективное и непрерывное развитие.
В ООО «СибДорСтрой» обостряется проблема несвоевременных
платежей.
Руководство ООО «СибДорСтрой» должно сосредоточить внимание на
разных участках движения денежных средств и обеспечить:
– синхронизацию денежных потоков, согласуя денежные поступления и
платежи;
– ускорение поступлений денежных средств;
– оптимизацию остатков денежных средств;
– эффективность расходования денежных средств.
Управление денежными потоками является важной составной частью
общей системы управления финансовой деятельностью экономического
субъекта.
Функции управления в ООО «СибДорСтрой» осуществляет главный
бухгалтер и заместитель директора.
Проблемы в управлении денежными потоками, возможные пути их
решения и прогнозируемые результаты предлагаемых мероприятий
ООО «СибДорСтрой» представлены в таблице 9.
56
Таблица 9
Проблемы в управлении денежными потоками, пути их
решения и прогнозируемые результаты предлагаемых мероприятий
ООО «СибДорСтрой»
Проблемы
Мероприятия для решения
выявленных проблем
Результат
внедрения
мероприятий
1
2
3
Неэффективность
управления денежными
потоками
Оптимизация распределения
функций управления
денежными потоками между
специалистами
Повышение
эффективности
функции управления
Снижение чистого
денежного потока и
отрицательный
совокупный денежный
поток по финансовой
деятельности
Использование платёжного
календаря
Повышение
эффективности
функции
планирования
Неравномерность
динамики и структуры
потоков и оттоков
денежных потоков
Синхронизация денежных
потоков за счёт
прогнозирования и
согласования денежных
поступлений и платежей с
контрагентами
Повышение
эффективности
функции
прогнозирования
Увеличение
коэффициента
обеспеченности
денежных средств,
указывающего на
замедление их
оборачиваемости
денежных средств
Повышение эффективности
расходования избытка
денежных средств
Повышение
эффективности
аналитической
функции
Расширение зоны
недостаточности
денежных средств
Оптимизация остатков
денежных средств
Снижение
неэффективно
используемых
денежных остатков
Для оптимизации денежных потоков ООО «СибДорСтрой» предлагается
оптимизировать распределение функций управления денежными потоками
между специалистами.
В связи с выявленными проблемами в управлении денежными потоками
в ООО «СибДорСтрой» предлагается внести изменения в должностные
инструкции специалистов, которые будут способствовать решению этих
проблем.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/3060