Дипломная работа: Маржинальный анализ и его роль в принятии управленческих решений (на примере ООО "Интерио")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
68
тыс. руб.
Таблица 23
Прогнозный отчет о финансовых результатах за 2018 год и
прогнозные значения, в тыс. руб.
Наименование статей
2018 г.
прогноз
Изменения
2018 к
прогнозу
Абс.
(+,-),
тыс.
руб.
Тпр, %
Выручка
506052
683170
177118
35,0
Себестоимость продаж
375692
507499
131807
35,1
Валовая прибыль
130360
175671
45311
34,8
Управленческие расходы
128787
128403
-384
-0,3
Прибыль от продаж
1573
47268
45695
2905,0
Проценты к получению
10298
10298
0
0,0
Проценты к уплате
3108
3108
0
0,0
Прочие доходы
12979
12979
0
0,0
Прочие расходы
19418
23529
4111
21,2
Прибыль до налогообложения
2324
43909
41585
1789,4
Налог на прибыль
465
8782
8317
1788,5
Изменение отложенных налоговых
обязательств и прочее
1217
1217
0
0,0
Чистая прибыль
642
33910
33268
5181,9
Прогнозный бухгалтерский баланс ООО «Интерио» сформирован в
таблице 3.5. Прогноз денежных средств рассчитан следующим образом:
7745+177118-131807-4111+384-8317=41013 тыс. руб.
Таблица 24
Актив и пассив баланса предприятия ООО «Интерио» за 2018 год и
прогнозные значения, в тыс. руб.
Наименование статей актива и
пассива баланса
2018 г.
прогноз
Изменения
2018 к
прогнозу
Абс.
(+,-),
тыс.
руб.
Тпр,
%
1
2
3
4
5
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы
76
76
0
0,0
Основные средства
36169
36169
0
0,0
Финансовые вложения
10
10
0
0,0
Отложенные налоговые активы
0
0
0
-
69
Продолжение таблицы 24
1
2
3
4
5
Итого по разделу I
36255
36255
0
0,0
II. Оборотные активы
Запасы
30546
30546
0
0,0
Дебиторская задолженность
143877
79562
-64315
-44,7
Финансовые вложения
39478
39478
0
0,0
Денежные средства и денежные
эквиваленты
7745
41013
33268
429,5
Прочие оборотные активы
2428
2428
0
0,0
Итого по разделу II
224074
193027
-31047
-13,9
БАЛАНС
260329
229282
-31047
-11,9
III. Капитал и резервы
Уставный капитал
59534
59534
0
0,0
Резервный капитал
1346
1346
0
0,0
Нераспределенная прибыль
23223
56491
33268
143,3
Итого по разделу III
84103
117371
33268
39,6
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства
1
1
0
0,0
Итого по разделу IV
1
1
0
0,0
V. Краткосрочные обязательства
Заемные средства
114
114
0
0,0
Кредиторская задолженность
164732
100417
-64315
-39,0
Оценочные обязательства
11379
11379
0
0,0
Итого по разделу V
176225
111910
-64315
-36,5
БАЛАНС
260329
229282
-31047
-11,9
Прогнозные показатели финансовой устойчивости представлены в таблице
25.
Таблица 25
Относительные показатели финансовой устойчивости и деловой
активности ООО «Интерио» за 2018 год и прогнозные значения, в
ед.
Показатель
Рекомендуемое
значение
2018
г.
прогноз
Изменение,
+/-
1
2
3
4
5
Коэффициент автономии
≥ 0,5
0,32
0,51
0,19
Коэффициент финансовой
зависимости
< 0,8, опт.= 0,5
3,10
1,95
-1,15
Коэффициент соотношения
заемного и собственного
капитала
<1
2,10
0,95
-1,15
Коэффициент финансовой
маневренности
≥ 0,2 -0,5, чем
ближе к верхней
границе, тем
больше маневра.
0,57
0,69
0,12
70
Продолжение таблицы 25
1
2
3
4
5
Коэффициент
обеспеченности
собственными оборотными
средствами
≥0,1
0,21
0,42
0,21
Коэффициент соотношения
дебиторской и кредиторской
задолженности
=1
0,87
0,79
-0,08
Коэффициент
самофинансирования
>1
0,48
1,05
0,57
Коэффициент финансовой
устойчивости
0,8-0,9
0,32
0,51
0,19
Положительным аспектом внедрения в практику мероприятий для ООО
«Интерио» является возможность укрепления финансовой устойчивости.
Коэффициент автономии удастся довести до рекомендуемого значения ≥ 0,5 в
результате внедрения в практику работы ООО «Интерио». Коэффициент
соотношения заемного и собственного капитала, коэффициент
самофинансирования также удастся приблизить к рекомендуемому значению в
результате внедрения в практику работы ООО «Интерио».
Для определения типа финансовой устойчивости, необходимо определить,
какие абсолютные показатели отражают сущность устойчивости финансового
состояния (таблица 26).
Таблица 26
Определение обеспеченности запасов источниками их
формирования ООО «Интерио» за 2018 год и прогнозные значения
Показатели
2018 г.
прогноз
Изменение
2018 к 2017
Абс.
(+,-),
тыс.
руб.
Тпр,
%
1
2
3
4
5
1. Собственный капитал (СК)
84103
117371
33268
39,6
2. Внеоборотные активы (ВА)
36255
36255
0
0,0
3. Наличие собственных оборотных
средств (ИФ
С
) ИФ
С
= СК - ВА
47848
81116
33268
69,5
4. Долгосрочные заемные средства
(ДЗС)
0
0
0
-
5. Наличие собственных оборотных и
долгосрочных заемных источников
(ИФ
Д
) ИФ
Д
= (СК + ДЗС) - ВА
47848
81116
33268
69,5
71
Продолжение таблицы 26
1
2
3
4
5
6. Краткосрочные кредиты и займы
(ККЗ)
114
114
0
0,0
7. Общая величина основных
источников (ИФ
О
) ИФ
О
= (СК + ДЗК +
ККЗ) - ВА
47962
81230
33268
69,4
8. Запасы (З)
30546
30546
0
0,0
9. Излишек (недостаток)
собственных оборотных средств (∆
ИФ
С
) ∆ ИФ
С
= ИФ
С
- З
17302
50570
33268
192,3
10. Излишек (недостаток)
собственных оборотных и
долгосрочных заемных источников
(∆ ИФ
Д
) ∆ ИФ
Д
= ИФ
Д
- З
17302
50570
33268
192,3
11. Излишек (недостаток) общей
величины основных источников (∆ ИФ
О
)
∆ ИФ
О
= ИФ
О
- З
17416
50684
33268
191,0
12. Тип финансовой устойчивости
{1;1;1}
{1;1;1}
-
-
Тип финансовой устойчивости по прогнозу – абсолютная финансовая
устойчивость, ООО «Интерио» может за счет собственных оборотных средств
финансировать запасы.
По данным отчета о финансовых результатах проанализируем динамику
рентабельности продаж (таблица 27).
Таблица 27
Показатели рентабельности предприятия ООО «Интерио» за 2018
год и прогнозные значения, в %
Показатели
2018 г.
прогноз
Изменение,
+/-
Rпродаж
0,3
6,9
6,6
Rпродукции
34,7
34,6
-0,1
Rобщ
0,1
5,0
4,9
Rск
0,8
28,9
28,1
Rа
0,2
14,8
14,6
ROIC
5,2
32,0
26,8
Все показатели рентабельности по прогнозу значительно увеличатся.
Соотношение активов и пассивов баланса по факту в 2018 году и прогноз
приведено в таблице 28.
72
Таблица 28
Соотношение активов и пассивов баланса предприятия
ООО «Интерио» по факту в 2018 году и прогноз
2018 г.
прогноз
актив
пассив
актив
пассив
47223
164732
80491
100417
143877
11493
79562
11493
32974
1
32974
1
36255
84103
36255
117371
Оценка выполнения (не выполнения) условия абсолютной ликвидности
представлена в таблице 29.
Таблица 29
Оценка выполнения (невыполнения) условия абсолютной
ликвидности ООО «Интерио» по факту в 2018 году и прогноз
Условия абсолютной
ликвидности баланса
Выполнение условия
2018 г.
Прогноз
А
1
> П
1
А
1
< П
1
А
1
< П
1
А
2
> П
2
А
2
> П
2
А
2
> П
2
А
3
> П
3
А
3
> П
3
А
3
> П
3
А
4
< П
4
А
4
< П
4
А
4
< П
4
Прогнозный расчёт коэффициентов абсолютной, промежуточной и
текущей ликвидности представлен в таблице 30.
Таблица 30
Показатели ликвидности предприятия ООО «Интерио» по факту в
2018 году и прогноз, в ед.
Наименование
показателя
Рекомендуемое
значение
2018
г.
прогноз
Изменение,
+/-
Коэффициент абсолютной
ликвидности
≥ 0,2
0,27
0,72
0,45
Коэффициент
промежуточной
ликвидности
≥ 1,0
1,08
1,43
0,35
Коэффициент текущей
ликвидности
≥ 1,5
1,27
1,72
0,45
Текущую ликвидность в результате внедрения в практику ООО «Интерио»
предложений удастся повысить, значение показателя по прогнозу выше
рекомендуемого.
Далее целесообразно спрогнозировать деловую активность ООО
«Интерио» (таблица 31).
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/9692