Дипломная работа: Оценка кредитоспособности предприятия (на примере ЗАО Ипатовский пивзавод г. Ипатово)

За 2005г. балансовая прибыль предприятия составила - 7260 тыс.руб., за 2004г. - 7688 тыс.руб.

Выручка от реализации за 2005г. составила - 61448 тыс.руб. За 2004аг. выручка составила - 67138 тыс.руб.

Прибыль за 9 месяцев текущего года составила 29742 тыс.руб. на 01.01.06г. прибыль составила - 13426 тыс.руб., за аналогичный период прошлого года прибыль составила - 25827 тыс.руб.

Показатели ликвидности на 01.01. 06г.:

значение коэффициента общей ликвидности при норме >1,5 на 01.01.04. составляет 0,794, на 01.01.06 составляет 0,765.

значение коэффициента текущей ликвидности при норме >1,0 на 01.01.04. составляет 0,794, на 01.01.06 составляет 0,765.

значение коэффициента абсолютной ликвидности при норме >0,1 на 01.01.04. составляет 0,002, на 01.01.06. составляет 0,002.

Показатели финансовой устойчивости на 01.01. 06г.:

значение коэффициента автономии при норме >0,5 на 01.01.04. составляет 0,605, на 01.01.04. составляет 0,500.

значение коэффициента задолженности при норме <0,5 на 01.01.04. составляет 0,782, на 01.01.06. составляет 1,126.

- значение коэффициента обеспеченности внеоборотных активов собственным капиталом при норме <1,5 на 01.01.04. составляет 1,135, на 01.01.06. составляет 1,235.

соотношение оборотного и внеоборотного капитала при норме >0,5 на 01.01.04. составляет 0,457, на 01.01.06. составляет 0,619.

значение коэффициента маневренности собственного капитала при норме >0,3 на 01.01.04. составляет - 0,135, на 01.01.06. составляет - 0,235

уровень чистого оборотного капитала при норме >0,2 на 01.01.04. составляет - 0,081, на 01.01.06. составляет - 0,117.

значение коэффициента защищенности кредиторов при норме >1 на 01.01.04. составляет 0,000 на 01.01.06. составляет 0,000.

Показатели оборачиваемости на 01.01.2006г.:

значение коэффициента оборачиваемости при норме >0,09 на 01.01.04. составляет 0,421, на 01.01.06. составляет 0,825.

значение коэффициента оборачиваемости текущих активов при норме >0,36 на 01.01.04. составляет 1,342, на 01.01.06. составил 2,207.

оборачиваемость дебиторской задолженности при норме.> 0,45 на 01.01.04. составляет 8,093, на 01.01.06. составляет 12,930.

оборачиваемость кредиторской задолженности при норме >0,23 на 01.01.04. составляет 1,744, на 01.01.06. составляет 2,639.

значение коэффициента соотношения оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности при норме >0,5 на 01.01.04 составляет 4,640, на 01.01.06. составляет 4,899.

Показатели рентабельности на 01.01.2005г.:

рентабельность собственного капитала при

норме >0,0 на 01.01.04. составляет 0,124, на 01.01.06. составляет 0,223.

рентабельность реализации при норме >1,0 на 01.01.04. составляет 1,219, на 01.01.06. составляет 1,170.

рентабельность реализованной продукции при норме >0,02 на 01.01.04. составляет 0,166 на 01.01.06 составляет 0,136.

рентабельность активов при норме >0 на 01.01.04. составляет 0,070, на 01.01.06. составляет 0,112.

4) Описание проекта.

Кредит запрашивается в сумме 2 000 тыс.руб., сроком на 12 месяцев, под 20% годовых, на пополнение оборотных средств.

Погашение кредита и процентов за пользование кредитом планируется осуществить за счет поступлений денежных средств от реализации продукции.

Кредит предполагается использовать на пополнение оборотных средств.

Согласно технико-экономическому обоснованию ЗАО «Ипатовский пивзавод» за период кредитования (с апреля 2005г. по март 2006г.) выручка от реализации продукции составит - 100250 тыс.руб., будет получено чистой прибыли - 11780 тыс.руб..

Крупные покупатели продукции завода - ПФ СиБиС (Договор №6 от 03.01.2005г.), Кег Стар ЛТД (Договор №3 от 03.01.2004г.), Траций Г.А. (Договор №2 от 03.01.2005г). Договоры поставки продукции имеются.

5) Обеспечение кредита.

В обеспечение запрашиваемого кредита 2 000000 руб. ЗАО «Ипатовский пивзавод», предложил авто.транспорт и производственное оборудование жизненно важное для производства в сумме 3868 тыс. руб., предлагаемое имущество в залог взято по балансовой стоимости.

Банк оценил предлагаемое в залог данное оборудование в размере: 70 % от рыночной стоимости.

Итого предлагаемое имущество в залог оценено в сумме - 2707 тыс.руб.

Таблица 16 - Залоговое обеспечение кредита

Предложенное в залог оборудование, рыночная цена которого подтверждается счетами фактуры.

Данное оборудование по другим кредитным договорам не значится.

На момент проверки установлено, оборудование - новое приобретено в 2002г.-2004г. поэтому взято в обеспечении по балансовой стоимости, чем и подтверждена его рыночная стоимость.

На основании пункта 2.6.1. инструкции ЦБРФ №62А стоимость заложенного имущества достаточного для компенсации основной суммы долга, всех процентов, а также возможных издержек связанных с реализацией залоговых прав составляет - 2707,0 тыс.руб.

6) Оценка кредитных рисков.

При выдаче данного кредита кредитные риски - риск непроизводства, риски присущие рынку, на котором действует Заемщик, риск снижения качества или ликвидности обеспечения - отсутствуют.

Благодаря стабильному качеству пива и безалкогольных напитков, подтверждаемому компетентными жюри на выставках, спрос на продукцию предприятия растет, что видно по движению расчетного счета, обороты постоянно растут.

7) Вывод.

ЗАО «Ипатовский пивзавод» работает прибыльно, увеличивает темпы роста производства. Учитывая эти факторы, а также положительную кредитную историю, выдачу кредита произвести.

Сумма - 2000 тыс.руб.

Срок - 12 месяцев

Цель кредитования: пополнение оборотных средств

Обеспечение: оборудование, залоговой стоимостью - 2707 тыс. руб.

Особые условия:

Процентная ставка - 20%

Ставка повышенных процентов - 40%

Неустойка - 1,5%

В условиях нестабильной экономической ситуации в стране, банку наиболее выгодно предоставлять кредиты на срок до 1 года, т.е. краткосрочные. Чем меньше срок погашения, тем лучше следить за целевым использованием кредита, уплатой процентов по кредиту, полнотой и своевременностью возврата кредита.

Величина кредита, выдаваемая клиенту, зависит с одной стороны, от просьбы самого клиента. Однако, данная просьба клиента предоставить ссуду в определенном размере может не совпадать с реальными возможностями возврата кредита, с реальными подсчетами банка. Размер кредита зависит от экономических обстоятельств. В ОАО Метракомбанке сумма кредита рассчитывается по обороту расчетного счета и делится на период, или выручка от реализации делится на период (на сколько берется кредит) и получается среднемесячная выручка по этим расчетам определяется сумма кредита.

Одно из условий выдачи кредита - отсутствие картотеки, 100% всех оборотов по расчетному счету отпускает банк. Погашение кредита и процентов за пользование кредитом планируется осуществить за счет поступлений денежных средств от реализации выпускаемой продукции. Стоимость заложенного имущества достаточная для компенсации банку основной суммы долга, всех процентов, а также возможных издержек, связанных с реализацией залоговых прав. ЗАО «Ипатовский пивзавод» работает прибыльно, увеличивает темпы роста производства, а также положительную кредитную историю.

3.2 Направления улучшения кредитоспособности предприятия

В дипломной работе для прогнозирования основных показателей финансовой отчетности предприятия на 2005 год используется индексный метод. Индекс - относительный показатель, который выражает соотношение величин какого-либо явления во времени, пространстве или сравнения фактических данных с любым эталоном (план, прогноз, норматив).

Для того, чтобы рассчитать показатели, мы фактические данные делим на показатель прошлого года, а затем показатель прошлого года на показатель позапрошлого года, находим индекс роста и рассчитываем показатель планового периода.

2005/2005=х

2005/2003=у

2005*=2006, (33)

Прогнозный баланс предприятия представлен в таблице 17.

Таблица 17 - Прогнозный баланс предприятия на 2006 год

Таким образом, находим индексы по всем разделам баланса.

Актив

I раздел 2006 года = 40115*1,44=57766

II раздел 2006 года = 24843*1,75=43475

Баланс 2006 года = 57766+43475=101241

Пассив

III раздел 2006 года = 30553*1,34=40941

IV раздел 2006 года = 1933*1,11=2146

V раздел 2006 года = 32472*1,79=58154

Баланс 2006 года = 40941+2146+58154=101241

Аналогично рассчитаем форму 2 «Отчет о прибылях и убытках на 2006 год» (табл.18).

Таблица 18 - Отчет о прибылях и убытках на 2006 год

Исходя из изучения и оценки разработанного баланса и ф.2 на 2006 год, можно предусмотреть ряд мероприятий, обеспечивающих в конечном итоге улучшение финансово-экономических результатов деятельности предприятия, например, с тем, чтобы снизить затраты на производство и реализацию продукции.

С целью снижения затрат на производство и реализацию продукции необходимо проводить следующие мероприятия:

- усиление контрольных функций бухгалтерского учета и осуществление анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия, предотвращение непроизводственных расходов;

- повышение коэффициента использования сырья, рационального использования отходов и сокращения заготовительных и транспортных расходов;

- экономия по общепроизводственным, общехозяйственным и коммерческим расходам;

- проводить мероприятия по экономии потребления электроэнергии, соблюдать оптимальные режимы работы холодильных установок на складах, эффективно использовать водоснабжение;

- лучшего использования имеющегося оборудования и применения новых, более совершенных средств механизации и автоматизации производства и устранения потерь рабочего времени.

Для улучшения финансового состояния ЗАО «Ипатовский пивзавод» разработаны следующие мероприятия: снижение расходов на выплату заработной платы персоналу предприятия, сдача в аренду складского помещения, и помещения под офис.