Дипломная работа: Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере АО "Дальневосточная генерирующая компания"
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
15
воды о положении предприятия не только в данный момент, но и служит ос-
новой для выработки долгосрочных решений. Чем более правильно и точно
будут определены факторы, которые влияют на итог работы, тем более каче-
ственно будет проведен анализ финансовых результатов деятельности пред-
приятия и предприняты попытки для предотвращения убытка.
Таким образом, анализ финансовых результатов деятельности предпри-
ятия – основной экономический рычаг управления.
Для нужд оперативного управления производственной, финансовой и
коммерческой деятельности, анализ производится непосредственно на пред-
приятии (внутренний) и включает углубленный анализ всех показателей на
основании данных управленческого и бухгалтерского учета.
Для оценки результата деятельности предприятия заинтересованными
лицами (банками, инвесторами, налоговыми службами) и принятия ими не-
обходимых решений в отношении исследуемого предприятия, проводится
внешний анализ, который ограничивается анализом бухгалтерской и стати-
стической отчетности.
1.2 Цели и задачи анализа финансовых результатов деятельности
предприятия
Для выявления сильных и слабых сторон в деятельности предприятия,
возможности планирования мероприятий, направленных на улучшение и оп-
тимизацию показателей, обеспечение стабильности положения, обеспечения
устойчивой доходности и конкурентоспособности, для заинтересованных лиц
крайне важна оценка в количественном и качественном выражении итоговых
показателей деятельности организации.
Непосредственно заинтересованными лицами являются:
- собственники, в том числе акционеры, для которых важна оценка эф-
фективности использования ресурсов;
- инвесторы и кредиторы, которые используют результаты анализа для
принятия решений инвестирования капитала и предоставления кредитов;
16
- поставщики и покупатели продукции для гарантии своевременных рас-
четов и надежности деловых связей;
- государство, прежде всего в лице налоговых органов, для расчета пра-
вильности расчета налоговых платежей;
- персонал предприятия для оценки стабильности заработной платы и
дальнейших перспектив сотрудничества.
Опосредованно заинтересованными лицами являются:
- аудиторские фирмы, для защиты интересов инвесторов;
- биржи ценных бумаг, для принятия решений о приостановке деятель-
ности предприятия;
- юристы, для оценки выполнения условий договоров, законодательных
норм;
- консультанты по финансово-экономическим вопросам, для разработки
рекомендаций по повышению эффективности производства;
- профсоюзы, для оценки ситуации и принятия решений по улучшению
условий работы и материального положения сотрудников.
Главная цель управления прибылью – это максимизация благосостояния
собственников в текущем и перспективном периодах, то есть:
14
- в соответствии с условиями рынка и имеющимися возможностями, обес-
печение максимальной прибыли;
- обеспечение при формировании результата высокого качества прибыли;
- обеспечение собственникам выплаты необходимого дохода на инвести-
рованный капитал;
- формирование прибыли в оптимальном соответствии с рисками;
- рост рыночной стоимости предприятия в оптимальном соответствии с
уровнем риска.
Целью анализа финансовых результатов является выявление потенциала
роста прибыли, выработка управленческих решений для повышения эффек-
тивности своей деятельности и оздоровления финансового состояния.
14
Селезнева Н.Н. Анализ финансовой отчетности организации. С. 301.
17
Основными задачами анализа деятельности финансовых результатов, по
мнению Зубковой Т.А. являются:
1. Изучение возможностей получения, в условиях имеющихся ресурсов
и конъюнктуры рынка, максимальных показателей прибыли, для чего необ-
ходим непрерывный контроль процесса формирования финансовых резуль-
татов и их динамики, результатом которого является анализ влияния как
внешних, так и внутренних факторов.
2. Выявление резервов увеличения прибыли и повышения уровня до-
ходности бизнеса на основании оценки работы предприятия по использова-
нию возможностей увеличения объема реализации продукции, прибыли и
рентабельности, результатом чего является разработка мероприятий для по-
вышения эффективности системы управления прибылью.
15
По данным Савицкой Г.В. и Торховой А.Н., задачами анализа формиро-
вания и использования прибыли являются:
- постоянный контроль формирования финансовых результатов;
16
- исследование влияния субъективных и объективных факторов;
- выявление резервов увеличения значений прибыли и рентабельности с
прогнозированием их величин;
- оценка работы предприятия по использованию потенциала увеличения
прибыли и рентабельности;
- разработка рекомендаций по использованию выявленных резервов увели-
чения прибыли.
17
По данным Соловьевой Н.А. основным значением анализа финансовых
результатов является формирование экономически обоснованной оценки их
динамики и структуры, а также выявление резервов улучшения.
18
Задачами и информационной базой для этого являются:
- На основании отчета о финансовых результатах, пояснений к бухгалтер-
15
Зубкова Т.А. Теоретические подходы к организации бухгалтерского учета и анализа финансовых резуль-
татов деятельности предприятия. С. 66.
16
Торхова А.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. С.78.
17
Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности. С 225.
18
Соловьева Н.А. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. С.38.
18
скому балансу и отчету о финансовых результатах, а также данных текущего
учета провести анализ формирования финансовых результатов.
- На основании отчета о финансовых результатах провести анализ рента-
бельности.
- На основании отчета о финансовых результатах и отчета об изменении
капитала провести анализ использования прибыли.
- На основании проведенного анализа провести обобщение результатов
анализа и разработать рекомендации по улучшению финансовых результатов
деятельности предприятия.
Таким образом, обобщая данные учебной литературы многих авторов,
можно сделать вывод, что основными задачами анализа финансового резуль-
тата деятельности предприятия являются контроль формирования и динами-
ки прибыли, влияние на результат прибыли и рентабельности различных
факторов, выявление резервов увеличения прибыли и разработка мероприя-
тий по использованию выявленных резервов.
Валовая прибыль является главным показателем при формировании фи-
нансового результата. Основные показатели, от которых зависит валовая
прибыль – это объем реализации продукции, уровень среднереализационных
цен и уровень себестоимости единицы продукции, то есть валовая прибыль
есть произведение объема реализованной продукции и разности среднереа-
лизационной цены и производственной себестоимости единицы продукции.
Увеличение объема реализации при неизменных ценовых показателях, при-
водит к росту валовой прибыли. Увеличение цены реализации, при неизмен-
ном объеме продаж и себестоимости также увеличивает валовую прибыль.
Себестоимость влияет в обратной зависимости, при увеличении себестоимо-
сти, валовая прибыль снижается.
На основании формы 2 бухгалтерской отчетности «Отчет о финансовых
результатах» представлены наиболее значимые показатели при формирова-
нии конечного финансового результата (Таблица 4). В Форме 2 все показате-
ли расположены в вертикальном виде с указанием динамики за два года.
19
Таблица 4
Порядок формирования финансовых результатов на предприятии
Показатель
Методика расчета
Источник (формула)
(строка)
Валовая при-
быль
(убыток)
Выручка от продаж за минусом се-
бестоимости
2100=2110-2120
Прибыль
(убыток)
от продаж
Валовая прибыль (убыток) за мину-
сом коммерческих и управленческих
расходов
2200=2100-2210-2220
Прибыль (убы-
ток) до
налогообложе-
ния
Прибыль (убыток) от продаж и
Сальдо от прочей деятельности (До-
ходы от прочей деятельности за ми-
нусом Расходов от прочей деятель-
ности)
2300=2200+2310+2320
+2340-2330-2350
Чистая
прибыль
(убыток)
Прибыль (убыток) до налогообложе-
ния за минусом Платежей в бюджет
(налоги, штрафы, пени и другие) с
учетом Изменения отложенных
налоговых обязательсьв (ОНО),
активов (ОНА)
2400=2300-2410±2430
± 2450
Совокупный
финансовый
результат
Чистая прибыль (убыток) с учетом
Результата от переоценки внеобо-
ротных активов и Результата от про-
чих операций
2500=2400+2510+2520
Основной путь увеличения прибыли, то есть резервы прибыли – это рост
объемов реализации и снижение себестоимости продукции. Также на изме-
нение финансового результата в лучшую сторону влияют повышение каче-
ства продукции, повышение цен реализации.
Валовая прибыль покрывает управленческие и коммерческие расходы и
формирует прибыль от продаж.
Прибыль до налогообложения определяется с учетом сальдо прочих до-
ходов и прочих расходов, учитывая внереализационные и операционные до-
ходы и расходы.
Чистая прибыль рассчитывается за минусом отложенных налоговых ак-
тивов и обязательств и налога на прибыль и является важнейшим показате-
лем финансовой деятельности, так как она является основой для рейтингов
финансовых аналитиков, курса акций и величины дивидендов.
Маржинальная прибыль, которая как абсолютный показатель использу-
ется для анализа финансовых результатов, определяется как разница между
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/5312