Дипломная работа: Анализ финансового состояния организации и разработка мероприятий по улучшению ее финансового состояния (на примере ООО "Аурика")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
21
конец отчетного периода основных средств составляют новые основные
средства.
Коэффициент выбытия. Показывает, какая часть основных средств, с
которыми предприятие начало деятельность в отчетном периоде, выбыла из-за
ветхости и по другим причинам.
7
Таким образом, выводы из анализа имущественного состояния
организации, следует обратить внимание на следующие положения:
общая сумма баланса на конец отчетного периода должна увеличиться
по сравнению с началом отчетного периода;
темпы роста оборотных активов должны быть выше, чем у
внеоборотных активов;
собственный капитал организации должен превышать заемный
капитал и темпы его роста должны быть выше темпов роста заемного капитала;
темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности должны
быть примерно одинаковыми;
доля собственных средств в оборотных активах должна быть более
10%.
Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия
Финансовое состояние предприятия-это совокупность показателей,
отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.
Существует тесная взаимосвязь между ликвидностью предприятия и его
платежеспособностью, выражающая способность предприятия своевременно и
в полном объеме исполнять свои финансовые обязательства за счет наличия
достаточных ликвидных активов и готовых платежных средств.
Платежеспособность предприятия может быть определена на основе двух
подходов:
по оценке платежеспособности с использованием коэффициентов
ликвидности активов общества;
7
Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности
предприятия: учебное пособие. - Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2015. С. 105.
22
путем оценки платежеспособности выручки от реализации,
товарооборота.
В первом случае для оценки платежеспособности рассчитываются
следующие коэффициенты ликвидности — абсолютный, промежуточный и
текущий или, в противном случае, коэффициент покрытия.
Коэффициент абсолютной ликвидности определяется как отношение
абсолютных и наиболее ликвидных активов (А1) к общей сумме
краткосрочных (текущих) обязательств (V раздел баланса). Рекомендуемое
значение от 0,2 до 0,5.
Коэффициент промежуточной ликвидности представляет собой
отношение совокупных активов и оборотных средств (????1 + ????2) к совокупным
краткосрочным обязательствам (V раздел баланса). Рекомендуемое значение от
0,5 до 1.
Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) рассчитывается как
отношение всей суммы текущих активов (А1 + А2 + А3) к общей сумме
текущих обязательств (V раздел баланса). Рекомендованное значение от 1 до 2.
Другой подход к оценке платежеспособности текущих обязательств
компании предполагает установление степени ее платежеспособности, а также
определение периода возможного погашения этих обязательств по обороту. Для
этого рассчитывается коэффициент текущей платежеспособности (Ктпл) как
отношение текущих обязательств к среднемесячному объему товарооборота
(Т мес ):
Ктпл =
ТО
Т мес
; (1.2)
В зависимости от значения этого коэффициента предприятия могут быть
разделены на три группы.
1. Платежеспособные предприятия, имеющие возможность
погасить за счет выручки свои текущие обязательства в период до трех
месяцев: Ктпл ≤ 3.
2. Неплатежеспособные предприятия I категории, которые могут
23
погасить свои обязательства в срок от трех до двенадцати месяцев: Ктпл >
3,1, но ≤ 12.
3. Неплатежеспособные предприятия II категории, не способные
в течение года погасить свои обязательства: Ктпл > 12.
8
Финансовая устойчивость предприятия гарантирует развитие
организации на основе роста прибыли и капитала при сохранении
кредитоспособности с оплатой как в части приемлемого уровня риска, так и ее
финансовых ресурсов (распределение и распределение).
В условиях рыночной экономики финансовая независимость организации
от источников внешнего долга очень важна. Запас источников собственных
средств-это запас финансовой устойчивости организации при условии, что его
собственные средства превышают.
Таким образом, задача анализа финансовой устойчивости является оценка
степени независимости организации от заемных источников финансирования.
Необходимо ответить на вопрос: организация может быть независимой с
финансовой точки зрения, а уровень самостоятельности и нехватки капитала
растет или снижается.
Устойчивость организации зависит от многих факторов:
Организации на товарном рынке.;
Производство дешевой и пользующейся спросом продукции;
Зависимость от внешних кредиторов и инвесторов;
Давайте посмотрим на наличие неплатежеспособных должников.;
Хозяйственные и финансовые операции и др.
Финансовая устойчивость характеризуется системой абсолютных и
относительных показателей (рисунок 2).
Абсолютным показателем финансовой устойчивости является показатель,
характеризующий степень обеспеченности резервами и стоимость источников
ее формирования.
8
Соломатина А.Н. Экономика, анализ и планирование на предприятии торговли: учебник
для вузов. – СПб.: Питер, 2009. С. 472.
24
Для характеристики источника запасов и затрат используются некоторые
показатели, отражающие различные степени охвата типа источника.
1. Собственных оборотных средств, которое определяется как разница
между суммой источников собственных средств и стоимостью внеоборотных
активов основных средств и организация.:
СОС = Капитал и резервы – Внеоборотные активы (1.3)
Оборотный капитал характеризуется чистым оборотным капиталом.
Увеличение их оборотных средств по сравнению с предыдущим периодом
свидетельствует о дальнейшем эффективном развитии организации.
2. Наличие собственных и долгосрочных кредитов (оборотных средств)
для формирования резервов и затрат. Он определяется путем суммирования
собственных оборотных средств и долгосрочных кредитов и займов
(долгосрочных обязательств).
3. Общая стоимость основных источников средств для формирования
резервов и затрат определяется как сумма оборотных средств (к), долгосрочных
(к) и краткосрочных (со) кредитов и займов.:
ВИ =
(
К + ДО + КО
)
– ВА (1.5)
Этим трем показателям наличия источников средств для формирования
запасов и затрат (ЗЗ) соответствуют три показателя обеспеченности:
1. Излишек (+) или недостаток (–) собственных оборотных средств
± Ф
СОС
= СОС – ЗЗ (1.6)
2. Излишек (+) или недостаток (–) собственных и долгосрочных
источников средств формирования запасов
± ФФК = ФК – ЗЗ (1.7)
3. Излишек (+) или недостаток (–) общей величины основных источников
средств формирования запасов и затрат.
± ФВИ = ВИ – ЗЗ (1.8)
Вычисление трех показателей обеспеченности запасов и затрат
источников его формирования, мы имеем четыре типа финансовой ситуации с
помощью трехкомпонентных показателей, рекомендованных в экономической
25
литературе классифицировать финансовую ситуацию по степени ее
устойчивости.:
???? = {????1 (±ФСОС); ????2 (±ФФК); ????3 (±ФВИ)}, (1.9)
где функция S определяется следующим образом:
S (Ф) =
1, если Ф > 0; (1.10)
0, если Ф ≤ 0.
Пользуясь этими формулами, можно выделить следующие типы
финансовой устойчивости, представленные в приложении 1.
1. Абсолютная устойчивость финансового состояния S (1, 1, 1), когда все
запасы и затраты покрываются за счет собственных оборотных
может задачами упрощенной
средств
. Этот
тип
платежи показал умеет
встречается
редко и является
полном совершенствованию текущую
крайним
типом финансовой
подразделяется выплаты выбыла
устойчивости
:
± Ф
СОС
> 0; (1.11)
± Ф
ФК
> 0;
± Ф
ВИ
> 0.
2. Нормальная устойчивость
возникших описательного потере
финансового
состояния S (0, 1, 1)
организации,
осуществляется определены направлений
гарантирующаяся
ее платежеспособностью.
вертикальный трудовой обойдется
Характеризуется
высоким уровнем
отечественных окупается неустойчивого
деятельности
организации и отсутствием
составляющими адекватного планирование
нарушений
финансовой дисциплины:
± Ф
СОС
< 0; (1.12)
± Ф
ФК
> 0;
± Ф
ВИ
> 0.
3. Неустойчивое финансовое состояние S (0, 0, 1), сопряженное с
нарушением платежеспособности, при котором, тем не менее, сохраняется
возможность восстановления равновесия за счет пополнения реального
собственного капитала и увеличения собственных оборотных средств, а также
за счет дополнительного привлечения долгосрочных кредитов и заемных
средств .
± Ф
СОС
< 0; (1.13)
± Ф
ФК
< 0;
± Ф
ВИ
> 0.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/4637