- Депозитные операции. Это операции по привлечению в депозиты (вклады) средств банков. Они позволяют Банку России привлекать временно свободные денежные средства банков и тем самым нейтрализовать их возможное давление на валютный рынок.
- Метод валютной интервенции, под которой понимается купля-продажа Банком России иностранной валюты на валютном рынке для воздействия на курс рубля, суммарный спрос и предложение валюты.
- Установление ориентиров роста денежной массы. Банк России устанавливает минимальные и максимальные границы прироста денежной массы на контрольный срок
- Прямые количественные ограничения. Это установление лимитов на рефинансирование банков, проведение кредитными организациями отдельных банковских операция. В качестве примера могут служить ограничения на проведение валютных операций, которые могут проводить только уполномоченные банки, получившие от Банка России лицензию на проведение таких операций.
- Эмиссия облигаций. Предельный размер эмиссии облигаций равен разнице между максимально возможной суммой обязательных резервов кредитных организаций и суммой обязательных резервов, рассчитанной по действующему на момент выпуска облигаций нормативу.
Таким образом, если необходимо увеличить количество денег в обращении, то Банк России скупает ценные бумаги, снижает нормы обязательных резервов, уменьшает ставку рефинансирования и т.д., такая политика получила название политики дешевых денег. В условиях инфляции, когда необходимо уменьшить количество денег в обращении, Банк России продает ценные бумаги, увеличивает нормы обязательных резервов, повышает ставку рефинансирования и т.д. Такая политика получила название политики "дорогих" денег.
В основе денежной системы находится денежное обращение, которое представляет собой циркулирование денежных потоков в наличной и безналичной форме. Такое циркулирование возможно благодаря тому, что у кого-либо есть избыток денег (предложение), а кто-то ощущает потребность (предъявляет) спрос. Денежное обращение, поэтому обслуживает поток товаров, работ и услуг, и именно через него материализуется функционирование финансовой системы (накопление и перераспределение ресурсов). Поэтому денежное обращение - это кровеносные сосуды для финансовой системы.
Денежное обращение осуществляется в наличной и безналичной формах.
Налично-денежное обращение - движение наличных денег в сфере обращения и выполнение ими 2-х функций: средства платежа и средства обращения. Безналичное обращение - движение стоимости без участия наличных денег. Между наличным и безналичным обращением существует тесная взаимосвязь: деньги постоянно переходят из одной сферы обращения в другую, они образуют общий денежный оборот, в котором действуют единые деньги.
И наличные, и безналичные формы расчетов просто необходимы для нормального функционирования экономики. Но, несмотря на всю важность наличного денежного обращения и его неотделимость от безналичного, можно смело говорить о том, что будущее принадлежит именно безналичным расчетам. В России предпринимаются попытки ограничить налично-денежное обращение, т.к. оно позволяет уходить от контроля государства за деятельностью юридических и физических лиц. Переход на безналичные расчеты позволит обеспечить страну необходимыми инвестиционными ресурсами, независимо от конъюнктуры на внешних рынках нефти и других экспортных позиций.
Одним из основных количественных показателей денежного обращения является денежная масса - совокупность покупательных, платежных и накопленных средств, обслуживающих различные связи и принадлежащих физическим и юридическим лицам и государству. На денежную массу влияют два фактора: количество денег в обращении и скорость их оборота. Количество денег, необходимое для выполнения ими своих функций, устанавливается экономическим законом денежного обращения, открытого К. Марксом.
Существуют определенные методы стабилизации денежного обращения: денежные реформы и антиинфляционная политика.
Неслучайно инфляция является одной из важных проблем денежного обращения, поскольку она обесценивает результаты труда, уничтожает сбережения юридических и физических лиц, препятствует долгосрочным инвестициям и экономическому росту. Высокая инфляция разрушает денежную систему, провоцирует бегство национального капитала за границу, ослабляет национальную валюту, способствует ее вытеснению во внутреннем обращении иностранной валютой, подрывает возможности финансирования государственного бюджета. Именно поэтому разработка антиинфляционных программ становиться одной из важнейших задач государства, в котором неистовствует инфляция.
Стабилизация денежного обращения необходима в
той мере, в которой она создает условия для сбалансированного и устойчивого
экономического роста. Поэтому курс на финансовую стабилизацию и регулирование
денежной массы следует проводить в комплексе с мерами по стимулированию
инвестиционной деятельности и расширению производства. Государственное
регулирование денежного обращения должно способствовать обеспечению
экономического роста, что является первостепенной задачей для России.
Библиографический список
1. О Центральном банке Российской Федерации (Банке России): закон Российской Федерации от 10 июля 2002 г. №86-ФЗ (ред. от 21.07.2014) // СПС Консультант Плюс.
. Антонов Н.Г. Денежное обращение, кредит и банки: учебник / Н.Г. Антонов, М.А. Пессель. - М.: Пресс, 2012. - 357 с.
. Берже П. Денежный механизм / П. Берже. - М.: Юнита, 2011. - 249 с.
4. Деньги, кредит, банки: учебник / под ред. О.И. Лаврушина. - М.: КНОРУС, 2011. - 560 с.
5. Деньги. Кредит. Банки: учебное пособие / под ред. Г.Н. Белоглазовой. - СПб.: Юрайт - Издат, 2012. - 620 с.
. Иохин В. Экономическая теория / В. Иохин. - М.: Экономистъ, 2012. - 681 с.
. Ильин С.С. Экономическая теория: Курс лекций / С.С. Ильин, Н.Л. Маренков. - М.: Издательский дом "Экзамен", 2012. - 352 с.
8. Кравцева Г.И. Деньги, кредит, банки / Г.И. Кравцева - М.: Экономика, 2011. - 528 с.
9. Курс экономической теории: учебник / под ред. М.Н. Чепурина, Е.А. Киселевой. - Киров: АСА, 2012. - 848 с.
10. Нешитой А.С. Финансы, денежное обращение и кредит/ А.С. Нешитой. - М.: Дашков и Ко, 2013. - 640 с.
11. Основы экономической теории: учеб. пособие / под ред. В.Д. Камаева. - М.: ВЛАДОС, 2012. - 592 с.
. Тарасов В.И. Деньги, кредит, банки / В.И. Тарасов - Мн.: Мисанта, 2011. - 203 с.
. Ушанов П.В. Концепция современных денег / П.В. Ушанов - СПб.: Питер, 2012. - 144 с.
14. Усов В.В. Денежное обращение, инфляция: учеб. пособие для вузов/ В.В. Усов. - М.: ЮНИТИ,2011. - 344 с.
15. Финансы. Денежное обращение. Кредит: учебник для вузов / под ред. проф. Г.Б. Поляка. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2-е изд., 2012. - 512 с.
. Экономическая теория: учебник / под общ. ред. В.И. Видяпина [и др.]. - М.: ИНФРА-М, 2011. - 639 с.
17. Экономика: учебник / под ред. проф. А.С. Булатова. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: Экономистъ, 2013. - 325 с.
18. Экономическая теория: учеб. пособие / Н.Ф. Данилова, Т.В. Лахнова, В.Г. Мазанова; под ред. Н.Ф. Даниловой. - Саратов: Изд-во Сарат. ин-та РГТЭУ,2011. - 296 с.
. Ставка рефинансирования ЦБ РФ на конец сентября и октябрь 2014 года [Электронный ресурс] - Режим доступа: http//bankirsha.com/all-rates-of-refunding-of-the-central-bank-with-1992.html.
. Денежная масса (национальное определение) в 2014 году [Электронный ресурс] - Режим доступа: http://www.cbr.ru/statistics/credit_statistics/MS.asp?Year=2014.
. Бизнес
FM: Эльвира Набиуллина: инфляция в 2014 году будет на уровне 8% [Электронный
ресурс] - Режим доступа: http://www.bfm.ru/news/275664.