Дипломная (вкр): Денежные потоки и их роль для оценки деятельности организации

Для осуществления функций управления и регулирования, необходимо, чтобы фактические данные в обязательном порядке ссылались на бюджет и ограничивались им.

В системах, где фактические потребности служб ограничены плановыми значениями, невозможно один раз утвердить бюджет и придерживаться его весь период. Для непрерывной организации деятельности необходимо вести оперативное регулирование бюджета. Причем, центры ответственности должны быть инициаторами изменений, а принятие решения о корректировке бюджета должно оставаться за руководителем.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Управление денежными потоками - важнейший элемент финансовой политики организации, оно пронизывает всю систему управления организации. Важность и значение управления денежными потоками в организации трудно переоценить, поскольку от его качества и эффективности зависит не только устойчивость организации в конкретный период времени, но и способность к дальнейшему развитию, достижению финансового успеха на долгую перспективу.

В первой главе дипломной работы были рассмотрены теоретические основы управления денежными потоками, методики их анализа и оптимизации. Денежные потоки от различных видов деятельности часто дают гораздо больше информации о финансовом состоянии организации, чем ее финансовый результат. От эффективности управления ими зависит платежеспособность и ликвидность организации, эффективность использования денежных средств и результативность функционирования в целом.

Во второй главе работы рассмотрены прямой и косвенный методы анализа денежных потоков, приведены различные коэффициенты, характеризующие эффективность управления денежными потоками, проанализированы конкретные методы оптимизации денежных потоков в организации. Прямой метод наиболее полно раскрывает источники поступления денежных средств и направления их использования, он осуществляется на основе данных бухгалтерского учета и является достаточно трудоемким. Анализ денежных потоков косвенным методом осуществляется гораздо проще, для него достаточно данных формы №1 и №2. Кроме того, он позволяет выяснить причины отклонения финансового результата от величины денежного потока. Методы оптимизации денежных потоков сводятся к методам сбалансирования положительного и отрицательного потока, методам синхронизации их во времени и методам максимизации чистого денежного потока.

В третьей главе проанализированы результаты движения денежных потоков в организации ОАО «Уфанет». Выявлены причины финансовой устойчивости организации и даны рекомендации по улучшению и оптимизации денежных потоков.

По результатам проведенного анализа динамики денежных потоков организации видно, что основным источником и направлением расходования средств остается текущая деятельность организации, хотя ее объемы и снизились в рассматриваемом периоде.

Анализ динамики общего объема денежного оборота организации, динамики объема и структуры формирования положительного и отрицательного денежного потока, их сбалансированности, динамики формирования суммы чистого денежного потока, эффективности денежных потоков, а так же ликвидности денежных потоков организации и его платежеспособности показал, что практически по всем показателям состояние организации ухудшилось. Однако ликвидность средств организации остается удовлетворительной, а показатели платежеспособности заметно выше нормы и продолжают увеличиваться, а значит, финансовое состояние организации

достаточно устойчиво.

Для повышения эффективности организации учета и контроля денежных средств было предложено планирование движения денежных средств. При этом политику управления денежными потоками можно представить как генеральный план действий в сфере организации оборота денежных средств организации, определяющий приоритеты направлений и видов этих потоков, характер формирования и использования денежных ресурсов, обеспечивающих предусмотренное общее экономическое развитие организации. Политика управления денежными потоками представляет собой системную концепцию, связующую развитие операционной, инвестиционной и финансовой деятельности организации.

Необходимость прогнозирования денежных средств в условиях рыночной экономики становится действительно актуальной задачей. Причин тому несколько. В частности, эти расчеты не редко требуются при разработке бизнес - плана, при обосновании инвестиционных проектов, запрашиваемых кредитов и др. в мировой учетно-аналитической практике известны различные методики прогнозирования, тем не менее, можно выделить некоторые общие их черты.

Прогнозирование помогает увидеть, что произойдет в будущем с денежной наличностью; нужно ли изымать средства в первые месяцы или необходимо их поднакопить, что необходимо сделать во втором квартале.

В условиях перехода к рыночным отношениям контроль за движением денежных средств приобретает решающее значение, так как от этого зависит выживаемость организации, поэтому необходимо заниматься прогнозированием денежного потока, составлять и разрабатывать бюджеты денежных средств. Все это позволит пронаблюдать за величиной денежного потока, выявить нехватку или излишек средств еще до их возникновения и даст возможность скорректировать предпринимаемые действия.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1.      Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Учеб. пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2010. - 528 с.

.        Бланк И.А. Управление денежными потоками: Учеб пособие. К.: Ника-Центр, Эльга, 2009. - 736с.

.        Бочаров В.В. Финансовый анализ: Учебник. - СПб: Питер, 2008. - 219с.

.        Васильева Л.С., Петровская М.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - М.: Экзамен, 2011. - 320 с.

.        Голубков Е.П. Маркетинговые исследования: теория, методология и практика. - М.: «Финпрес», 2011. - 111 с.

.        Губина О.В., Губин В.Е. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Практикум. - М.: Инфра-М, 2012. - 192 с.

.        Ермолович Л.Л. Практикум по анализу финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - Мн.: Современная школа, 2010. - 383 с.

.        Зубаева С. Как реально оценить платежеспособность предприятия. // Финансы, учет, аудит. - 2010.- №4.- с29.

.        Инструкция по анализу и контролю за финансовым состоянием и платежеспособностью субъектов предпринимательской деятельности(с учетом изменений, внесенных постановлениями Министерства финансов РБ, Министерства экономики РБ, Министерства статистики и анализа РБ от 25.05.2006 № 57/88/58, рег. № 8/14518 от 05.06.2006; 27.04.2007 № 69/76/52, рег. № 8/16431 от 14.05.2007; 08.05.2008 № 79/99/50, рег. № 8/18833 от 21.05.2008).

.        Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2011. - 560с.

.        Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. -Мн.: ООО «Новое знание», 2009. -682 с.

.        Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник. 11-е изд. - Мн.: Новое знание, 2008. - 650 с.

.        Садовская Т.В. Экономика предприятия: Метод. пособиепо теме “Экономическое обоснование инвестиционного проекта по производству нового изделия”. - Мн.: БГУИР, 2008. - 44 с.

.        Сорокина Е.М. Анализ денежных потоков предприятия: теория и практика в условиях реформирования российской экономики. - М.: Финансы и статистика, 2008. - 176 с.

.        Стражева В.И. Анализ хозяйственной деятельностив промышленности. Мн.: Высшая школа, 2011. - 335 с.

.        Теплова Т.В. Финансовый менеджмент: управление капиталом и инвестициями: Учебник для вузов. - М.: ГУ ВШЭ, 2010. - 504 с.

.        Хахонова Н.Н. Методологические аспекты формирования учетно-аналитического обеспечения управления денежными потоками коммерческих организаций. - Ростов-на-Дону: РГЭУ «РИНХ», 2012. - 206 с.

.        Хаген А. Планирование денежных потоков предприятия.// Налоги, инвестиции, капитал.- 2010.- №4-6.

.        Харитонова В.Т. Денежные потоки предприятия.// Финансовый менеджмент.- 2009.- №5.

.        Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. М.: Инфра-М, 2009. - 416 с.

.        Королева Т. Отчетность: различные ракурсы отчета о движении денежных средств // Консультант. - 2008. - № 3. - С. 76-80.

.        Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М.: Дело и Сервис, 2012. - 340 с.

.        Вакуленко Т.Г., Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческих решений. - СПб.: ИД Герда, 2011. - 335 с.

.        Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия. - М.: Симпроцесс, 2010. - 260 с.

25.    25)Новопашина Е.А./ Практика оценки финансового состояния хозяйствующего субъекта <#"813270.files/image068.jpg">